Voraussichtliche Abstimmungsvorschläge der SdK Schutzgemeinschaft der Kapitalanleger e.V.

TOP 1
Vorlage des festgestellten Jahresabschlusses zum 31. Dezember 2011 und des Lageberichts der itelligence AG sowie des gebilligten Konzernabschlusses zum 31. Dezember 2011 und des Konzernlageberichts, der in den Lageberichten enthaltenen erläuternden Berichte zu den Angaben nach § 289 Abs. 4, § 315 Abs. 4 HGB sowie des Berichts des Aufsichtsrats über das Geschäftsjahr 2011

Keine Abstimmung erforderlich.

TOP 2
Beschlussfassung über die Verwendung des Bilanzgewinns aus dem Geschäftsjahr 2011

Zustimmung
Begründung: Die vorgeschlagene Dividende von 0,18 € p.A. beträgt 39% des Konzern-Jahresüberschusses von 0,46 € p.A. Die Ausschüttungsquote entspricht zwar nicht ganz unseren Vorstellungen, doch ist zu berücksichtigen, dass das Unternehmen – neben organischem Wachstum von ca. 15% - auf Expansion angewiesen ist und mit weiteren Akquisitionen in 2012 zu rechnen ist.

TOP 3
Beschlussfassung über die Entlastung des Vorstands für das Geschäftsjahr 2011

Zustimmung
Begründung: Der Vorstand hat wiederum ein sehr erfolgreiches Geschäftsjahr - 2011 - vorgelegt. Mit 342 Mio € ist der Umsatz um 26% gesteigert worden, das EBIT um 37%, die EBIT-Marge von 5,5% auf 6% gestiegen. Alle weiteren betriebswirtschaftlichen Kennzahlen weisen nennenswerte Zuwächse gegenüber den Vorjahren auf. Außerdem ist das Unternehmen gut aufgestellt für die Zukunft, u.a. durch Gewinnung zahlreicher neuer qualifizierter Fachkräfte. Die Prognose für 2012 lässt auf ein neues Rekordjahr hoffen.

TOP 4
Beschlussfassung über die Entlastung des Aufsichtsrats für das Geschäftsjahr 2011

Zustimmung
Begründung: Der Aufsichtsrat hat seinen Anteil zum erfolgreichen Geschäft des Unternehmens in den letzten Jahren beigetragen. Offensichtlich hat er den Vorstand angemessen überwacht und wesentliche Fragen mit ihm beraten sowie an Entscheidungen von strategischer Bedeutung mitgewirkt. Negativ anzumerken bleiben die zu hohen Vergütungen der beiden Vorstandsmitglieder sowie die zu hohe Vergütung des Aufsichtsrats allgemein. Insbesondere vor dem Hintergrund der relativ bescheidenen Dividenden in den letzten Jahren.

TOP 5
Neuregelung der Aufsichtsratsvergütung

Ablehnung
Begründung: Die Vergütung des Aufsichtsrats mit mehr als 300 T € für die 6 Mitglieder ist für ein Unternehmen der Größenordnung von itelligence zu hoch. Sie war vor 2 Jahren gegen die Stimmen der SdK um ca. 50% erhöht worden. Jetzt soll eine an sich sinnvolle Korrektur erfolgen, wonach Sitzungsgelder nur einmal pro Tag anfallen, auch wenn verschiedene Sitzungen des Aufsichtsrats bzw. seiner Ausschüsse stattfinden. Allerdings würde die Zustimmung zu dieser kleinen Änderung wie eine Zustimmung zum Gesamtsystem wirken, was zu vermeiden ist. Daher ist die Ablehnung der in sich sinnvollen Modifizierung geboten.

TOP 6
Wahl des Abschlussprüfers und Konzernabschlussprüfers für das Geschäftsjahr 2012

Zustimmung
Begründung: Gegen die Wiederwahl von KPMG bestehen keine Bedenken. Die bisherigen Prüfungen sind kompetent und vollständig durchgeführt worden. Sondervergütungen für strategische Beratungsleistungen o.ä. gab es nicht in 2011.

Auf der Hauptversammlung kann aus sachlichen Gründen gemäß den gesetzlichen Bestimmungen von den oben genannten Abstimmungsvorschlägen abgewichen werden.